丹麦烟草巨头STG斥资7670万美元收购Mac Baren烟草 以巩固全球市场地位

【两个至上快讯】6月27日，丹麦斯堪的纳维亚烟草集团 (Scandinavian Tobacco Group，STG)在其官网发布声明称，已与哈尔伯格公司（Halberg）就收购其旗下Mac Baren烟草公司（Mac Baren Tobacco Co.）的所有股份达成条款和条件。

该笔交易的价值基于无债务和现金的情况下为5.35亿丹麦克朗（约合7670万美元）。此次收购将以现金和债务的形式融资。

Mac Baren烟草公司是一家于1826年创立的家族企业，其旗下包括Mac Baren、Amphora和Holger Danske等烟斗烟草品牌，以及Amsterdamer、Choice和Opal等细切烟草品牌，该公司还生产并销售ACE和GRITT品牌的尼古丁袋。

Mac Baren的产品在74个国家销售，其中大部分净销售额主要产生于美国、丹麦和德国，其他关键市场包括英国、法国、西班牙和意大利。公司总部位于丹麦的斯文堡，分别在丹麦和美国弗吉尼亚州的里士满设有生产基地。该公司现有约200名全职员工。

据报告显示，Mac Baren在2024年4月的年度净销售额达到了7.23亿丹麦克朗（1.03亿美元），而它报告的EBITDA（税息折旧摊销前利润）则达到8500万丹麦克朗。尼古丁袋业务对净销售额的贡献接近20%，但对EBITDA的贡献略有亏损。

STG CEO尼尔斯·弗雷德里克森（Niels Frederiksen）表示：

“我很高兴我们通过收购 Mac Baren 迈出了加强我们吸烟烟草业务的重要一步。此次收购将巩固我们在全球烟斗烟草市场上已经确立的地位，并将扩大我们面向消费者的最具吸引力、符合最高标准的品牌范围。与我们现有业务的结合预计将在完全整合后产生有意义的协同效应，并为我们的股东带来良好的价值。”

Halberg A/S 董事会主席托本·索伦森（Torben Sørensen）表示：

“斯堪的纳维亚烟草集团正在收购一家实力雄厚的公司，该公司拥有大量专业知识、受人喜爱的品牌和熟练的员工。自 1826 年成立以来，Mac Baren 的核心 DNA 就是专注于新机遇并确保最佳竞争力。鉴于此，现在让该公司成为更强大集团的一部分是明智之举。所有权仍保留在丹麦人手中，这是一件特别令人高兴的事。这对 Mac Baren 和 Halberg 来说都是最好的解决方案。”

STG表示，2024 年全年财务指导（不包括收购 Mac Baren 烟草公司的影响）保持不变。收购的财务影响将在整合规划期完成后立即公布。整合规划期预计最多需要 120 天。全面整合后，该交易预计将增加该集团利润率、每股收益和投资回报率。如果交易顺利完成，该集团杠杆率（净计息债务/EBITDA）将暂时超过 2.5 倍的目标杠杆率。该交易不会影响高达 8.5 亿丹麦克朗（1.2亿美元）的待定股票回购计划。